"أرامكو السعودية" تبدأ إصدار صكوك دولارية

أعلنت "أرامكو السعودية"، عن بدء إصدار صكوك دولية بالدولار الأميركي، بموجب برنامج إصدار الصكوك الدولية لشركة "أس أي غلوبال صكوك ليمتد".

قالت عملاقة النفط السعودية في بيان على "تداول"، إن قيمة الطرح تحدّد بحسب ظروف السوق.

يبدأ الطرح اليوم الأربعاء 10 سبتمبر (أيلول) ويستمر حتى الأربعاء 17 منه.

تشير وكالة "رويترز"، إلى أن طرح الصكوك سيكون على شريحتين، إحداهما لأجل خمسة أعوام، والأخرى لـ10 أعوام، وتحدد السعر المبدئي المستهدف للصكوك لأجل خمسة أعوام عند 105 نقاط أساس فوق سندات الخزانة الأميركية، ولأجل 10 أعوام عند 115 نقطة أساس فوق سندات الخزانة الأميركية.

وأوضحت "أرامكو" أن الصكوك مقوّمة بالدولار الأميركي، وستكون مباشرة ذات أولوية وغير مضمونة مع حق محدود للرجوع على الأصول والتي تشكل التزاماً على شركة "أس أي غلوبال صكوك ليمتد".

من هي الفئة المستهدفة من الإصدار؟

قالت "أرامكو"، إن الفئة المستهدفة من الإصدار هم المستثمرون من المؤسسات (المؤهلين في الدول التي سيتم فيها الطرح وذلك وفقاً للأنظمة واللوائح المعمول بها في تلك الدول).

وعينت كلاً من "أتش أس بي سي"، و"الراجحي المالية"، وبنك "أبو ظبي الأول"، و"دبي الإسلامي"، وبنك "ستاندرد تشارترد"، و"بيتك كابيتال"، و"غولدمان ساكس إنترناشونال"، و"جيه بي مورغان"، و"سيتي" كمدراء سجل الاكتتاب المُشتَرَكين النشطين.

وكذلك عينت "أس أم بي سي"، و"الإنماء المالية"، و"البلاد المالية"، و"أم يو أف جيه"، وبنك "أبو ظبي التجاري"، وبنك الصين، وشركة "الإمارات دبي الوطني كابيتال المحدودة"، ومصرف "الشارقة الإسلامي"، و"ميزوهو" كمدراء سجل الاكتتاب المُشتَرَكين غير النشطين.

ويبلغ الحد الأدنى للاكتتاب 200 ألف دولار ومضاعفات متكاملة بقيمة 1000 دولار عند الزيادة عن ذلك المبلغ، وفقاً لظروف السوق.

ويحدد قيمة العائد ومدة الاستحقاق بحسب ظروف السوق.

طرح سابق في 2025

في مايو (أيار) الماضي، طرحت "أرامكو" سندات مقومة بالدولار على ثلاث شرائح لآجال 5 و10 و30 عاماً، في أول طرح أولي خلال العام الحالي.

وتمثل "أرامكو" منذ فترة طويلة مصدراً لجلب النقد للسعودية التي تضخ مليارات الدولارات من أجل خطة (رؤية 2030) الاقتصادية للاستثمار في قطاعات جديدة وتقليل اعتماد اقتصادها على النفط.

وخلال يوليو (تموز) 2024، جمعت أكبر شركة مصدرة للنفط في العالم 6 مليارات دولار من إصدار سندات على ثلاث شرائح بعد غياب دام ثلاثة أعوام عن سوق الدين، وكانت الشركة أصدرت صكوكاً عام 2021 بالقيمة ذاتها، وفي سبتمبر 2024، جمعت شركة "أرامكو السعودية" العملاقة للنفط 3 مليارات دولار من طرح صكوك دولية مقومة بالدولار على شريحتين.

وفي الربع الأول من العام الحالي، أعلنت "أرامكو" عن تحقيق تدفقات نقدية من أنشطة التشغيل بلغت 118.9 مليار ريال (31.7 مليار دولار)، مقارنة بـ126.0 مليار ريال (33.6 مليار دولار) في الفترة ذاتها من العام السابق، وبلغ إجمالي الإيرادات 405.65 مليار ريال (108.2 مليار دولار) للربع الأول من عام 2025، وهي أقل من توقعات المحللين البالغة 409.7 مليار ريال (109.3 مليار دولار) مقارنة مع 402 مليار ريال (107.2 مليار دولار) للربع المماثل من عام 2024 بزيادة هامشية تقارب واحداً في المئة.

سوق أدوات الدين والصكوك

ولدى الرياض أكبر سوق لأدوات الدين والصكوك في دول مجلس التعاون الخليجي، إذ تبلغ حصتها من الصكوك الخليجية 69 في المئة على مستوى جميع العملات، تليها دولة الإمارات، بحسب وكالة "فيتش".

وفي مطلع سبتمبر الجاري، ذكرت خدمة "آي أف آر" لأخبار أدوات الدخل الثابت أن السعودية اجتذبت طلبات تجاوزت 15 مليار دولار على صكوك تعتزم إصدارها على شريحتين لأجلي خمسة و10 أعوام.

وواصلت السعودية تصدرها للأسواق الناشئة كأكبر مصدر للسندات السيادية، إذ بلغت قيمة إصداراتها 14.4 مليار دولار منذ بداية العام الحالي، وحتى يونيو (حزيران) الماضي، بحسب بيانات "بلومبيرغ".

وتواصل السعودية الإنفاق على برنامج التحول الاقتصادي الضخم "رؤية 2030"، والذي يهدف إلى تنويع مصادر إيراداتها للحد من اعتماد الاقتصاد على الدخل من النفط والغاز.